债市公告精选（10月19日2362）

【旭辉：两笔境内债券成功展期，规划近32亿元】

10月17日晚间，旭辉集团股份有限公司发表“20旭辉03”第一次债券持有人会议成果，会议审议的三项计划均获经过。此外，旭辉另一笔剩下规划算计24.45亿元的CMBS“中金·旭辉集团1号物业财物支撑专项计划”的付出期限延伸计划也于10月13日取得持有人经过，流动性支撑责任将从2023年10月20日延期至2026年10月，这也意味着这笔CMBS成功展期3年。

“20旭辉03”是旭辉集团股份有限公司揭露发行2020年公司债券的债券简称，债券余额为7.50亿元，票面利率为4.23%，期限为5年期，附第3年底出资者回售选择权和发行人调整票面利率选择权。

“20旭辉03”的展期计划为展期2年，本金兑付时刻将调整为2025年10月26日，分8期兑付，前22个月分7次兑付本金的16%，2025年10月26日兑付剩下84%本金。计息期限新增2024年至2025年每年的10月26日为付息日，未偿本金对应的利息仍按票面利率4.23%核算，供给“广州光屿南边项目”所属项目公司穿透后51%的股权收益权作为增信办法。

到现在，公司存续期债券共9只，存续余额128.08亿元。

【佳兆业：发布境外债款重组计划,至少有144亿元无法归还】

10月17日晚，佳兆业发布境外债款重组的最新开展情况。佳兆业表明，一向活跃与其财政参谋华利安诺基有限公司和法律参谋盛德律师业务所评价当时的财政和运营情况，以期拟定尊重一切利益有关方权力的全面解决计划。

公告显现，佳兆业一向在与发行本金总额约为123亿美元的优先收据及其他境外债款的若干持有人及其参谋进行交流与建设性接洽，以推进双方同意的境外债款重组计划的拟定。现有债款持有人已建立的境外债权人小组一起持有或操控超越35%的现有债款本金总额。

佳兆业的开始重组计划是，一是进行降杠杆计划，拟将必定数量的现有债款转换为公司的股份，以完结可继续的本钱结构；二是将剩下现有债款兑换为新的以美元计价的揭露收据；及将若干财物处置所得款净额，包括集团现有项目中的一系列旧改项目，作为归还新收据的额定资金来源。

不过，到公告日期，佳兆业仍在与债权人小组交流，且公司与债权人小组之间没有就境外重组条款达到终究协议。关于佳兆业提案包括的某些条款，债权人小组表明其并不支撑。

一起，佳兆业还发布了债款和现金流情况。到2022年12月31日，佳兆业境内有息负债约人民币506亿元，其间363亿元为项目层面负债；境外有息负债约123亿美元，其间包括优先收据未偿本金约115亿美元，永续本钱证券未偿本金约2亿美元，以及其他有担保及无担保债款约6.5亿美元。该集团就集团合营企业及联营公司的负债供给的财政担保约238亿元；公司对隶属公司、合营企业及联营公司境内负债供给的财政担保约210亿元。

到现在，公司存续期中资美元债券共20只，存续余额116.745亿美元，已违约。

【惠誉评级：盛京银行财物出售凸显了化解区域性银行危险的复杂性】

惠誉评级近来公告发布有关评级陈述表明，辽宁财物办理有限公司与盛京银行股份有限公司之间拟进行的买卖凸显了部分中小型区域性银行的危险，以及当地政府在化解此类危险时面对的复杂性。尽管辽宁财物和盛京银行并非惠誉授评的企业，但该事例的规划及特别的组织或许具有更广泛的含义。

揭露材料显现，9月27日，盛京银行宣告与辽宁财物签订协议，后者将以1,760亿元人民币从前者购买财物组合。辽宁财物是辽宁金控的全资隶属公司，而辽宁省财政厅持有辽宁金控的悉数股权。该买卖尚待股东同意。

像上述事例这样以挨近面值的价格进行不良财物处置的情况并不多见。依据银行发表的信息，收买价为1760亿元人民币，仅较账面价值1837亿元人民币低 4%。

惠誉以为，这表明由当地政府持股份额更高、更直接的当地资管公司的方针导向性更强，更有或许选用商业化程度较低的方法来实行其方针性功能。这些当地资管公司收买财物的价格或难以完结商业报答。

据Wind数据显现，到现在，盛京银行存续同业存单48只，当时余额157.8亿元，存续二级本钱债1只，当时余额50亿元。

【保利开展：惠誉下调保利开展及其子公司恒利香港的评级至"BBB"】

10月17日，惠誉评级已将中资房企保利开展控股集团股份有限公司及其全资子公司恒利置业有限公司的长时间外币发行人违约评级自'BBB+'下调至‘BBB’，展望安稳。

本次下调评级是根据惠誉以为，保利开展的杠杆率或继续高于45%。保利开展微弱的业务情况和疏通的融资途径为其安稳的评级展望供给支撑。

惠誉估计我国2023年的新房出售有或许下滑10%-15%，降幅大于此前0%-5%下降的预期。鉴于惠誉对职业出售预期的下调，估计2023年和2024年保利开展的出售额每年或将减缩5%。这意味着2023年第四季度保利开展的月均出售额或为350亿元人民币，而2023年前9个月月均出售额为370亿元人民币，第三季度月均出售额为330亿元人民币。

鉴于预期下滑的出售和回款或将影响保利的现金流入，然后影响其降负债的进程，惠誉估计评级期内保利开展的杠杆率将继续高于45%。2023年上半年该公司的杠杆率与开发物业净财物的比率衡量）上升至48%，该目标在2022年为47%、2021年为44%。

到现在，公司存续期债券共52只，存续余额655.44亿元；中资美元债券共1只，存续余额5亿美元。

【蓝光开展：触及严重诉讼，算计约34.43亿元】

四川蓝光开展股份有限公司公告，近期，公司新增诉讼涉案金额累计算计约34.43亿元。现在，公司正活跃与有关方交流洽谈处理计划，保证公司的继续运营。 10月12日，债券受托办理人中信证券股份有限公司发布关于“16蓝光01”、“19蓝光 01”、“19蓝光02”、“19蓝光04”、“20蓝光02”、“20蓝光04”违约后续开展的受托办理业务暂时陈述。

陈述发表，到陈述出具日，四川蓝光开展股份有限公司已发行没有兑付的公司债券共8支，存续本金55.54亿元，包括6支公募公司债券以及2支私募公司债券，均已违约，累计违约本金为55.54亿元。

现在，在专业中介机构合作下，蓝光开展已完结财物和负债底数的摸排，形成了危险化解计划雏形，债款危险化解全体计划仍在活跃交流拟定过程中。

自2021年7月11日起，公司共有15只债券违约，违约金额为120.67亿元。到现在，公司存续期中资美元债共3只，存续余额10.5亿美元，已违约。

【昆明新都出资：完结发行13.79亿元“23昆明新都CP001”，获超6.7倍认购】

10月18日，昆明新都出资有限公司公告，“23昆明新都CP001”实践发行金额13.79亿元，票面利率8.00%，期限270天，合规申购金额92.98亿元，这意味着全场超6.7倍认购。

23昆明新都CP001 于2023年10月17日申购，申购区间【8.00%,8.50%】，中标利率8%，有用认购倍数6.31倍。

其间合规申购家数19家，合规申购金额92.98亿元，有用申购家数18家，最高申购价位8.50%，最低申购价位8.00%，有用申购金额86.98亿元，实践发行规划13.79亿元。

到现在，公司存续期债券共4只，存续余额30.79亿元。